2019年第四季度NAND內(nèi)存營(yíng)收，圖片來(lái)自Dramexchange

三星

由于2019年第4季度數(shù)據(jù)中心企業(yè)需求增長(zhǎng)，對(duì)三星SSD的需求遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過(guò)了其供應(yīng)。因此，三星的出貨容量季度環(huán)比增加了近10％。另一方面，由于訂單價(jià)格上漲以及渠道市場(chǎng)NAND閃存供應(yīng)減少，三星的平均售價(jià)也有所上漲。隨著平均售價(jià)和出貨量的同時(shí)增長(zhǎng)，第四季度，三星的NAND閃存營(yíng)收達(dá)到44.51億美元，環(huán)比增長(zhǎng)11.6％。

在產(chǎn)能規(guī)劃方面，三星將繼續(xù)降低Line 12工廠的2D NAND生產(chǎn)力。盡管由于疫情影響導(dǎo)致擴(kuò)產(chǎn)計(jì)劃存在潛在問(wèn)題，但其在西安新擴(kuò)建的第二家半導(dǎo)體工廠仍按計(jì)劃運(yùn)營(yíng)，且目前沒(méi)有生產(chǎn)延遲。

SK海力士

由于移動(dòng)存儲(chǔ)和數(shù)據(jù)中心市場(chǎng)需求的增長(zhǎng)，2019年第四季度，SK海力士的出貨容量環(huán)比增長(zhǎng)10％。但其產(chǎn)品存儲(chǔ)密度加大抵消了訂單價(jià)格的上漲，導(dǎo)致平均售價(jià)持平。其N(xiāo)AND閃存營(yíng)收達(dá)到12.07億美元，環(huán)比增長(zhǎng)5.4％。在產(chǎn)能規(guī)劃方面，與2020年初相比，SK海力士降低了2D NAND產(chǎn)能并相應(yīng)增加了3D NAND產(chǎn)能，預(yù)計(jì)將導(dǎo)致年底產(chǎn)能降低。就架構(gòu)而言，預(yù)計(jì)128層產(chǎn)品將在2020年第一季度開(kāi)始量產(chǎn)。SK海力士還計(jì)劃在今年發(fā)布QLC產(chǎn)品，但要等等更多時(shí)間才能看到客戶(hù)采用QLC SSD，因?yàn)槠洚a(chǎn)品系列仍主要針對(duì)移動(dòng)市場(chǎng)。

Kioxia（原東芝）

由于經(jīng)歷了四日市停電事件后產(chǎn)能恢復(fù)以及對(duì)數(shù)據(jù)中心和PC SSD的需求不斷增長(zhǎng)，鎧俠的出貨容量環(huán)比增長(zhǎng)近10％。由于產(chǎn)品短缺，訂單價(jià)格上漲，其平均售價(jià)也上漲了近5％。財(cái)務(wù)方面，停電僅影響2019年第三季度的運(yùn)營(yíng)，沒(méi)有對(duì)第四季度的表現(xiàn)進(jìn)行調(diào)整。

鎧俠的營(yíng)收達(dá)到23.41億美元，季度環(huán)比增長(zhǎng)5.1％。在產(chǎn)能擴(kuò)展方面，鎧俠位于巖手縣的K1晶圓廠將于2020年上半年開(kāi)始運(yùn)營(yíng)，并生產(chǎn)96層/112層產(chǎn)品。新增的產(chǎn)能將用于彌補(bǔ)由于鎧俠在四日市工廠提升單元層數(shù)而造成的產(chǎn)能損失。因此，整體晶圓數(shù)將保持不變。

西部數(shù)據(jù)

由于蘋(píng)果的新iPhone帶來(lái)需求以及數(shù)據(jù)中心SSD需求的激增，2019年第4季度，西部數(shù)據(jù)出貨容量環(huán)比增長(zhǎng)24％。但由于其存儲(chǔ)密度加大的產(chǎn)品組合，西部數(shù)據(jù)的平均售價(jià)下降了約8％。2018年第4季度，西部數(shù)據(jù)NAND閃存營(yíng)收達(dá)到18.38億美元，季度環(huán)比增長(zhǎng)12.6％。產(chǎn)能方面，其正在繼續(xù)投資基于巖手縣的K1晶圓廠。但K1產(chǎn)能增加的主要功能是抵消四日市工廠的工藝節(jié)點(diǎn)以及層數(shù)增加帶來(lái)的產(chǎn)能損失，因此整體出貨量將保持不變。

美光

在移動(dòng)存儲(chǔ)市場(chǎng)，美光保持其19年第三季度的增長(zhǎng)勢(shì)頭，MCP封裝產(chǎn)品的出貨量繼續(xù)增長(zhǎng)。同時(shí)市場(chǎng)對(duì)SSD的強(qiáng)勁需求使其2019年第4季度的出貨容量增長(zhǎng)了近15％。此外，由于市場(chǎng)價(jià)格上漲以及采用了更有利可圖的產(chǎn)品組合，該公司的平均售價(jià)也有小幅增長(zhǎng)。美光的營(yíng)收環(huán)比增長(zhǎng)18.1％，達(dá)到14.22億美元。

就產(chǎn)能而言，2020年美光的產(chǎn)能計(jì)劃相對(duì)保守。新的新加坡晶圓廠的無(wú)塵室主要用于維持美光目前的產(chǎn)能。美光今年致力于改善其工藝節(jié)點(diǎn)和微體系結(jié)構(gòu)。其128層產(chǎn)品有望在2020年下半年投入量產(chǎn)。

英特爾

和競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手一樣，英特爾受益于數(shù)據(jù)中心對(duì)SSD的強(qiáng)勁需求。其2019年第3季度的現(xiàn)有庫(kù)存滿足了客戶(hù)的迫切需求，第三季度出貨容量環(huán)比增長(zhǎng)50％。這種去庫(kù)存化意味著2019年第4季度，英特爾要依靠晶圓廠產(chǎn)能來(lái)交付產(chǎn)品，在此期間，其出貨容量下降10％以上。另一方面，由于面臨嚴(yán)重的供應(yīng)短缺，英特爾的平均售價(jià)環(huán)比增長(zhǎng)10％以上。第四季度NAND閃存營(yíng)收達(dá)到12.17億美元，季度環(huán)比降低5.7％。英特爾大連工廠目前仍保持正常產(chǎn)能未受疫情影響。在工藝節(jié)點(diǎn)方面，英特爾正在繼續(xù)開(kāi)發(fā)144層產(chǎn)品，預(yù)計(jì)將在2020年下半年投產(chǎn)。

崔歡歡